사우디, 2022년도 스타트업 전례없는 성장세... 2021년도 대비 72% 증가

18일(현지시간) 아랍뉴스에 따르면 사우디아라비아의 스타트업 생태계의 전례 없는 성장에 힘입어 지난해 킹덤의 벤처캐피털 자금은 2021년 대비 72% 증가했으며 144건의 거래에 걸쳐 9억8700만 달러(한화 약 1조 2831억 원)의 투자가 이뤄졌다.

그러나 사우디 내 선두적인 스타트업 및 벤처 캐피털 데이터 회사인 마그니 TT는 "세계 경제의 불확실성과 투자자들의 피로가 고조됨에 따라 벤처 시장이 타격을 받기  시작해서 가장 취약해질 수 있다"고 경고했다.

필립 바호시 매그니TT 창업자는 아랍뉴스와의 인터뷰에서 올해 벤처펀드가 성장률 감소를 시작할 것으로 믿지만 사우디 기업들은 인수합병을 통해 보상할 전망이라며 "우리는 계속해서 기록적인 수의 M&A(매수·합병) 활동을 볼 것입니다,"라고 그는 말했다. 

자금을 조달할 수 없는 기업들은 잠재적으로 합병하고 특히 사우디아라비아에 있는 자금이 풍부한 기업들은 다른 지역의 기업들을 인수함으로써 무한적인 성장을 모색할 것이라고 예측했다.

필립 바호시는 사우디 기업들이 다른 중동 국가들보다 현지 시장에 더 많이 상장하기 시작할 것이라고 언급했는데, 이러한 M&A 활동은 또한 출구와 초기 공모에 의해 주도될 것이라고 진단했다.

그는 "정부 주도자금을 통해 지원받는 사우디아라비아의 자금력이 좋은 기업들은 인수되기보다는 스타트업 인수자가 될 가능성이 높다"고 덧붙였다.

2022년 중동·북아프리카 지역은 2021년 41건에 비해 17건의 M&A가 이뤄진 반면 사우디아라비아만 지역은 지난해 10건의 M&A 거래가 이뤄지며 전년 5건에 비해 100% 증가했다. 

바호시는 "사우디와 같이 매우 구체적인 정부 이니셔티브, 스타트업 지원, 펀드 자금을 보유한 국가가 자본을 계속 배치하고 매년 성장할 것으로 기대한다"고 거듭 강조했다.

바호시 의장은 이어 "저평가 때문에 국제 기업과 기업들도 이 지역에서 인수 움직임을 보이기 시작할 것"이라고 말했다.

바호시는 메나 지역의 다른 지역들은 유동성 부족과 지정학적 도전이라는 두 가지 주요 이유로 자금 활동이 약간 감소할 것이라고 덧붙였다.

"2022년과 2021년을 비교하면 인플레이션 증가로 금리가 인상된 세계 경제와 유사하게 공격적인 성장이 둔화되고, 공공 시장이 저평가로 전환되고, 민간 시장의 유동성이 둔화될 것으로 전망했다."며 이는 지금까지 보여온 추세와  완전히 다르지 않다"라고 그는 부가설명했다.

사우디는 2022년 아랍에미리트(UAE)처럼 이 지역의 대표적인 벤처시장이 투자 감소를 목격했을 때도 가까스로 성장했다.

바호시는 이러한 어려운 시기에 사우디아라비아의 부상은 대부분 스타트업에 대한 정부의 집중과 왕국의 지속적인 성장을 결정할 펀드와 기업의 지원에 의해 추진되었다고 설명했다.

그는 "이는 얼마나 많은 기업이 5천만 달러, 1억 달러, 1억 5천만 달러의 자금을 조달하고 전년 대비 성장을 보게 될 이 도전적인 경제 환경에서 그 수준의 자본을 조달할 수 있느냐에 달려 있다"고 덧붙였다.

2022년, 핀테크라고도 알려진 금융 기술 분야는 투자자들이 선호하는 산업으로, 영국 전체 스타트업 투자의 거의 25%를 유치했다. 

바호시는 금융개발사업 개시와 오픈뱅킹 활성화로 사우디 내 자금조달 공간을 핀테크가 지속적으로 장악할 것으로 기대하고 있다.

그는 "2023년에도 뛰어난 산업으로서 금융 서비스로 남을 것으로 예상하지만, 이러한 유형의 환경에서 서비스형 엔터프라이즈 솔루션 산업으로서의 소프트웨어는 여전히 투자자들에게 매우 매력적입니다."라고 말했다.

바호시는 지속가능성, 의료, 교육 분야가 혼란과 발전을 위해 무르익었기 때문에 이 분야들이 다가오는 해에는 성장할 것이라고 덧붙였다.

지난해 교육기술의 줄임말인 edtech는 정보와 함께 자금이 전년 대비 2000% 증가했다

MagniTT의 2022년 보고서에 따르면 기술 솔루션은 819% 증가했다.

향후  중동지역이  더욱 세계에 개방됨에 따라, 더 많은 국제 투자자들이 생태계를 더욱 매력적으로 만들고 있는 기업과 스타트업에 현금을 투자하고 있다.

작년에, 에미라티 투자자들은 16%를 벌었고 미국에 기반을 둔 펀드들은 11%에 달하는 등, 해외 투자자들은 왕국 전체 투자의 거의 44%를 벌었다.

바호시는 더 많은 국가들이 그들의 자본을 사우디아라비아와 그 지역으로 돌릴 것이기 때문에 국제적인 투자자들의 추세가 훨씬 더 커질 것으로 예상했다.

아랍지역은 아랍에미리트(UAE)처럼 2022년 이 지역의 선도적인 벤처시장이 투자 감소를 목격했을 때 가까스로 발전했다지만 전년 대비 20% 감소했다.

바호시는 이러한 어려운 시기에 사우디아라비아의 부상은 대부분 스타트업에 대한 정부의 집중과 제공된 지원에 의해 촉진되었다고 설명했다.

이창우 기자 cwlee@nvp.co.kr